Quito. 29 dic 99. Las atractivas tasas de interés en moneda
extranjera fueron el incentivo a inicios de año. Ahora, 1 095
millones de dólares son cartera vencida.
La volatilidad del tipo de cambio ocasiona varios problemas a los
bancos y a los clientes. Los primeros tienen problemas para
recuperar los préstamos otorgados en moneda extranjera debido a
que gran parte de los segundos tiene ingresos en sucres y
necesitan más recursos para cumplir sus obligaciones en dólares.
Este hecho se observa claramente al determinar la cartera
dolarizada de los bancos. En efecto, el 65 por ciento de los
créditos otorgados por el sistema bancario está en dólares, según
los datos de la Superintendencia de Bancos hasta octubre pasado.
Esto implica que la mayorÃa de la gente durante este año,
prefirió endeudarse en moneda extranjera, básicamente en dólares.
En montos, la banca local registra préstamos por USD 2 323
millones y 13,13 billones de sucres hasta octubre. Sin embargo,
en el caso de los dólares, alrededor de USD 1 095 millones
corresponden a cartera vencida, según los datos del Banco
Central.
La razón es sencilla. A inicios de año la divisa se ubicó en
siete mil sucres y la tasa de interés estuvo en 8 por ciento,
situación que incentivó los créditos en dólares. De ahà que las
deudas en sucres cayeron 50 por ciento.
Sin embargo, a partir de julio pasado, el valor del dólar empezó
a subir drásticamente, a tal punto que hasta ahora, la
apreciación del dólar respecto al sucre bordea el 180 por ciento.
Como era de esperarse, con el incremento del tipo de cambio vino
el aumento de precios. Las empresas subieron el valor de sus
productos aludiendo que los componentes y materias primas eran
importados.
Esto incidió en la inflación, que para marzo, por ejemplo, se
ubicó en 13,5 por ciento, (el valor más alto de los últimos 10
años. El poder adquisitivo de la gente se restringió hasta la
mitad y los gastos inmediatos de consumo fueron priorizados
(alimentación, vestido, educación, etc.), situación que implicó
dejar en segundo lugar el pago de obligaciones con la banca.
Para Mauricio Pozo, analista económico, no todos los clientes que
deben en dólares están en problemas. Hay algunos casos donde los
clientes que tienen ingresos en dólares no deberÃan tener mayores
problemas: es el caso de los exportadores, o aquellas personas
que transan su mercaderÃa en dólares.
En cambio, para aquellas personas con ingresos en sucres, habrá
problemas de recuperabilidad de esta cartera.
No obstante, esto será más grave dependiendo de la estructura que
tenga cada institución para este tipo de operaciones."En la
medida en que el paÃs se estabilice y tenga una evolución un poco
más estable, podrá colocarse una cartera en dólares".
Para los expertos, la única alternativa que tienen ahora las
instituciones es ampliar los plazos para pagar las deudas, pero
antes realizar negociaciones individuales dependiendo de cada
caso. Es decir, en ocasiones "es mejorar sucretizar parte de una
deuda que no cobrarla nunca, o a su vez, triplicar el plazo".
Además, sostienen que lo ideal para recuperar un crédito en
dólares es aplicar tasas de interés reajustables que permitan
tener mayor seguridad, además de hacer las provisiones necesarias
y hacer una buena calificación antes de entregar el dinero.
Actualmente, muchos sectores son considerados como de riesgo, sin
embargo, las perspectivas de crecimiento en algunos casos son
buenas. "Por eso es necesario analizar bien los estudios que
presentan los empresarios antes de acceder a un crédito".
Para Pozo, el alto porcentaje de cartera en moneda extranjera es
normal. Generalmente la gente se endeuda en función de sus
expectativas: "si considera que las tasas son altas, entonces
contrae obligaciones en dólares y de lo contrario en sucres".
No obstante, los analistas coinciden en que es indispensable que
el Estado busque fórmulas de ayuda para refinanciar los
préstamos, pero siempre"en términos voluntarios y de mercado que
no distorsionen más la situación económica".
La provisión de la banca no basta
La situación del sistema financiero local tiene su reflejo en los
Ãndices que mes a mes son calculados por la Superintendencia de
Bancos. De estos datos se desprende que hasta octubre pasado, el
promedio de provisiones de cartera sobre cartera vencida se ubicó
en el 85 por ciento, es decir, que por cada sucre que los bancos
registran como irrecuperable, apenas cubrieron 85 centavos de
sucre como provisión.
Según la teorÃa económica, las provisiones en este caso deben
cubrir el 100 por ciento del total vencido. Esto, porque si se
calificaron bien los créditos, la probabilidad de impago es
menor.
Otro indicador importante en la banca es la provisión sobre los
activos de riesgo: para los bancos locales llegó a 12,23 por
ciento en promedio. Esto significa que algunas instituciones,
-donde el valor todavÃa es menor-, no están considerando el
riesgo de mantener inversiones especulativas o de dudosa
recaudación locales o externas.
También en este caso, el valor deberÃa ser superior, aunque las
ganancias por estas colocaciones sean muy atractivas.
Adicionalmente, otro indicador que demuestra la calidad de los
activos es la provisión contingente del sistema en relación al
total de contingentes.
En este caso, se observa que el promedio de la banca es el 0,77
por ciento, es decir, que las cuentas de este tipo no son
consideradas en las instituciones. (Texto tomado de El Comercio)
extranjera fueron el incentivo a inicios de año. Ahora, 1 095
millones de dólares son cartera vencida.
La volatilidad del tipo de cambio ocasiona varios problemas a los
bancos y a los clientes. Los primeros tienen problemas para
recuperar los préstamos otorgados en moneda extranjera debido a
que gran parte de los segundos tiene ingresos en sucres y
necesitan más recursos para cumplir sus obligaciones en dólares.
Este hecho se observa claramente al determinar la cartera
dolarizada de los bancos. En efecto, el 65 por ciento de los
créditos otorgados por el sistema bancario está en dólares, según
los datos de la Superintendencia de Bancos hasta octubre pasado.
Esto implica que la mayorÃa de la gente durante este año,
prefirió endeudarse en moneda extranjera, básicamente en dólares.
En montos, la banca local registra préstamos por USD 2 323
millones y 13,13 billones de sucres hasta octubre. Sin embargo,
en el caso de los dólares, alrededor de USD 1 095 millones
corresponden a cartera vencida, según los datos del Banco
Central.
La razón es sencilla. A inicios de año la divisa se ubicó en
siete mil sucres y la tasa de interés estuvo en 8 por ciento,
situación que incentivó los créditos en dólares. De ahà que las
deudas en sucres cayeron 50 por ciento.
Sin embargo, a partir de julio pasado, el valor del dólar empezó
a subir drásticamente, a tal punto que hasta ahora, la
apreciación del dólar respecto al sucre bordea el 180 por ciento.
Como era de esperarse, con el incremento del tipo de cambio vino
el aumento de precios. Las empresas subieron el valor de sus
productos aludiendo que los componentes y materias primas eran
importados.
Esto incidió en la inflación, que para marzo, por ejemplo, se
ubicó en 13,5 por ciento, (el valor más alto de los últimos 10
años. El poder adquisitivo de la gente se restringió hasta la
mitad y los gastos inmediatos de consumo fueron priorizados
(alimentación, vestido, educación, etc.), situación que implicó
dejar en segundo lugar el pago de obligaciones con la banca.
Para Mauricio Pozo, analista económico, no todos los clientes que
deben en dólares están en problemas. Hay algunos casos donde los
clientes que tienen ingresos en dólares no deberÃan tener mayores
problemas: es el caso de los exportadores, o aquellas personas
que transan su mercaderÃa en dólares.
En cambio, para aquellas personas con ingresos en sucres, habrá
problemas de recuperabilidad de esta cartera.
No obstante, esto será más grave dependiendo de la estructura que
tenga cada institución para este tipo de operaciones."En la
medida en que el paÃs se estabilice y tenga una evolución un poco
más estable, podrá colocarse una cartera en dólares".
Para los expertos, la única alternativa que tienen ahora las
instituciones es ampliar los plazos para pagar las deudas, pero
antes realizar negociaciones individuales dependiendo de cada
caso. Es decir, en ocasiones "es mejorar sucretizar parte de una
deuda que no cobrarla nunca, o a su vez, triplicar el plazo".
Además, sostienen que lo ideal para recuperar un crédito en
dólares es aplicar tasas de interés reajustables que permitan
tener mayor seguridad, además de hacer las provisiones necesarias
y hacer una buena calificación antes de entregar el dinero.
Actualmente, muchos sectores son considerados como de riesgo, sin
embargo, las perspectivas de crecimiento en algunos casos son
buenas. "Por eso es necesario analizar bien los estudios que
presentan los empresarios antes de acceder a un crédito".
Para Pozo, el alto porcentaje de cartera en moneda extranjera es
normal. Generalmente la gente se endeuda en función de sus
expectativas: "si considera que las tasas son altas, entonces
contrae obligaciones en dólares y de lo contrario en sucres".
No obstante, los analistas coinciden en que es indispensable que
el Estado busque fórmulas de ayuda para refinanciar los
préstamos, pero siempre"en términos voluntarios y de mercado que
no distorsionen más la situación económica".
La provisión de la banca no basta
La situación del sistema financiero local tiene su reflejo en los
Ãndices que mes a mes son calculados por la Superintendencia de
Bancos. De estos datos se desprende que hasta octubre pasado, el
promedio de provisiones de cartera sobre cartera vencida se ubicó
en el 85 por ciento, es decir, que por cada sucre que los bancos
registran como irrecuperable, apenas cubrieron 85 centavos de
sucre como provisión.
Según la teorÃa económica, las provisiones en este caso deben
cubrir el 100 por ciento del total vencido. Esto, porque si se
calificaron bien los créditos, la probabilidad de impago es
menor.
Otro indicador importante en la banca es la provisión sobre los
activos de riesgo: para los bancos locales llegó a 12,23 por
ciento en promedio. Esto significa que algunas instituciones,
-donde el valor todavÃa es menor-, no están considerando el
riesgo de mantener inversiones especulativas o de dudosa
recaudación locales o externas.
También en este caso, el valor deberÃa ser superior, aunque las
ganancias por estas colocaciones sean muy atractivas.
Adicionalmente, otro indicador que demuestra la calidad de los
activos es la provisión contingente del sistema en relación al
total de contingentes.
En este caso, se observa que el promedio de la banca es el 0,77
por ciento, es decir, que las cuentas de este tipo no son
consideradas en las instituciones. (Texto tomado de El Comercio)
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